Holcim thỏa thuận mua Fermacell từ James Hardie với giá 840 triệu euro, dự kiến hoàn tất trong nửa đầu năm 2027

19/09/2026 Posted QUỐC TẾ 0

Góc trần và tường sơn trắng với các khối hộp vuông vức, đổ bóng nhẹ
Ảnh minh họa. Nguồn: Pexels (alexander ermakov), giấy phép miễn phí.

Holcim ngày 20/8/2026 công bố đã ký thỏa thuận mua Fermacell từ James Hardie Industries plc với giá trị giao dịch 840 triệu euro. Fermacell là nhà cung cấp giải pháp tường và sàn tại châu Âu, có doanh thu thuần dự kiến năm 2026 khoảng 430 triệu euro. Giao dịch dự kiến hoàn tất trong nửa đầu năm 2027, tùy thuộc các điều kiện thông thường và phê duyệt của cơ quan quản lý.

Cùng ngày, James Hardie thông báo bán Fermacell trong khuôn khổ thoái vốn hoạt động tại châu Âu. Công ty cũng dự định đóng cửa mảng tấm xi măng sợi (fiber cement) tại châu Âu, tùy thuộc các thủ tục tham vấn pháp lý, quản lý và người lao động.

Thông tin chính

Nội dung Chi tiết
Bên mua Holcim (SIX: HOLN)
Bên bán James Hardie Industries plc (NYSE / ASX: JHX)
Tài sản Fermacell, gồm thương hiệu fermacell® và Aestuver®
Sản phẩm chính Tấm thạch cao sợi (fibre gypsum) và tấm liên kết xi măng (cement-bonded boards)
Giá trị giao dịch 840 triệu euro; James Hardie ghi thanh toán bằng tiền mặt, hiện tương đương khoảng 980 triệu USD
Doanh thu thuần dự kiến 2026 Khoảng 430 triệu euro
Hệ số EBITDA 9,5 lần EBITDA pro forma 2027; 7,6 lần sau cộng hưởng
Cộng hưởng EBITDA Khoảng 22 triệu euro mỗi năm, dự kiến đạt vào năm thứ ba
Quy mô Fermacell Trụ sở Düsseldorf (Đức); hơn 1.000 lao động; 13 thị trường châu Âu; 6 nhà máy
Điều kiện Điều kiện thông thường và phê duyệt của cơ quan quản lý; James Hardie ghi thêm tham vấn người lao động, bao gồm hội đồng lao động (works council) nơi cần thiết
Thời điểm hoàn tất dự kiến Nửa đầu năm 2027

Fermacell và định giá theo Holcim

Theo thông cáo của Holcim, Fermacell là một trong những doanh nghiệp dẫn đầu phân khúc tấm thạch cao sợi và tấm liên kết xi măng hiệu năng cao, sở hữu các thương hiệu fermacell® và Aestuver®. Doanh nghiệp đặt trụ sở tại Düsseldorf, Đức, có hơn 1.000 lao động, hiện diện tại 13 thị trường châu Âu với sáu cơ sở sản xuất. Thương vụ mở rộng danh mục tường, sàn và chống cháy của Holcim tại châu Âu.

Holcim cho biết giá trị giao dịch 840 triệu euro tương ứng hệ số 9,5 lần EBITDA pro forma năm 2027, hoặc 7,6 lần sau khi tính khoản cộng hưởng EBITDA khoảng 22 triệu euro mỗi năm, dự kiến đạt vào năm thứ ba. Holcim kỳ vọng thương vụ làm tăng EPS ngay trong năm đầu tiên.

Ông Miljan Gutovic, Tổng giám đốc Holcim, cho biết fermacell® và Aestuver® sẽ bổ sung cho các thương hiệu Ytong, Silka, Hebel và Multipor của tập đoàn, qua đó mở rộng mảng hệ thống xây dựng tích hợp và xây dựng mô-đun. Thương vụ thuộc mảng Building Solutions trong chiến lược NextGen Growth 2030.

Kế hoạch của James Hardie

Theo thông cáo của James Hardie phát hành tại Chicago, Fermacell sẽ tiếp tục do ông Christian Claus, Tổng giám đốc Fermacell kiêm Chủ tịch James Hardie Europe, điều hành sau khi giao dịch hoàn tất.

James Hardie cho biết khoảng 600 triệu USD tiền thu về dự kiến dùng để trả nợ, hướng tới mục tiêu đòn bẩy ròng dưới 2,0 lần vào ngày 30/9/2027. Hội đồng quản trị công ty đã phê duyệt chương trình mua lại cổ phiếu mới trị giá 250 triệu USD.

Ông Aaron Erter, Tổng giám đốc James Hardie, cho biết việc thoái vốn tại châu Âu và dự định đóng cửa mảng tấm xi măng sợi tại khu vực này giúp công ty tập trung vào các cơ hội tăng trưởng và lợi nhuận cao nhất. Goldman Sachs & Co. LLC là cố vấn tài chính và DLA Piper là cố vấn pháp lý cho James Hardie.

Nguồn